Veelgestelde vragen over ETF’s + Heldere antwoorden

Indien het over beleggen in ETF's voor beginners gaat, wordt onvermijdelijk gevraagd wat een ETF is.

Men stelt ook heel vaak vragen over het te verwachten rendement en het risico van dit beleggingsinstrument.

Daarnaast duiken er steevast nog enkele klassiekers op. We maakten hieronder bijgevolg een overzicht van deze veelgestelde vragen over ETF's:

Is er een bijzonder goed of slecht moment om ETF's te kopen?

Neen, althans niet een moment dat van tevoren kan worden bepaald.

Studies tonen vrij overtuigend aan dat de aandelen- en obligatiemarkten (of om het even welk segment van de aandelen- of obligatiemarkten) ongeveer evenveel kans hebben om te stijgen.

En dit kan na een goede of een slechte dag zijn (week, maand, jaar, of om het even welk ander stuk van de kalender).

Proberen om de markt te timen is meestal onmogelijk en in de praktijk een spel dat sommige professionele fondsbeheerders graag spelen met andermans geld.

Zijn ETF's riskant?

Dat hangt ervan af. Sommige ETF's zijn veel risicovoller dan andere.

Het risico van een ETF als beleggingsinstrument hangt af van het type ETF.

De meeste ETF's volgen aandelenindexen (het zijn trackers) en sommige van die indexen kunnen zeer volatiel zijn.

Denk bijvoorbeeld aan afzonderlijke sectoren van de Amerikaanse economie (technologie, energie, defensie en lucht- en ruimtevaart, enz.) of de aandelenmarkten van groeilanden met specifieke opkomende markten.

Andere ETF's volgen bredere segmenten, bijvoorbeeld van de Amerikaanse aandelenmarkt, zoals de S&P 500.

Deze kunnen ook volatiel zijn, maar zijn over het algemeen minder volatiel.

Grondstoffen-ETF's zijn soms wat beweeglijker en volatieler dan aandelen-ETF's. Maar andere ETF's volgen obligatie-indexen.

Die zijn over het algemeen aanzienlijk minder volatiel (en potentieel minder lonend) dan aandelen-ETF's.

Eén ETF (tickersymbool SHY) volgt bijvoorbeeld kortlopende schatkistobligaties en is als zodanig slechts een klein beetje volatieler dan een klassiek geldmarktfonds.

Veel van de nieuwere generatie ETF's zijn hefboom-ETF's en gebruiken geleend geld of financiële derivaten om de volatiliteit (en het potentiële rendement) te verhogen.

Deze hefboom-ETF's kunnen bijzonder volatiel zijn en zijn zodanig risicovol dat u ze eigenlijk kunt vergelijken met een bezoekje aan een casino…

Hoeveel geld heb ik nodig om in ETF's te beleggen?

U kunt een aandeel van een willekeurig aantal ETF's kopen voor zo weinig als de prijs van een aandeel.

Beide opties brengen handelskosten met zich mee (ETF’s zijn in elk geval goedkoper dan klassieke beleggingsfondsen).

Vanaf ongeveer 2 500 euro kan het misschien de moeite waard zijn om in ETF's te beleggen.

Hoeveel geld heb ik nodig om een ETF te kunnen kopen? Dit is een van de veelgestelde vragen over ETF's.

Maar alleen als u van plan bent om dat geld minstens enkele jaren belegd te houden.

Kleinere bedragen kunt u misschien beter beleggen in beleggingsfondsen (bij voorkeur goedkope indexbeleggingsfondsen), geldmarkten of andere instrumenten die geen handelskosten met zich meebrengen.

Zijn ETF's geschikt voor individuele beleggers?

ETF’s zijn zeker en vast geschikt voor particuliere beleggers.

Hoewel de naam Exchange-Traded Funds zeer technisch en misschien een beetje ingewikkeld klinkt, zijn ETF's in wezen gebruiksvriendelijke indexbeleggingsfondsen met een paar leuke extraatjes.

Zij zijn meer dan geschikt voor individuele beleggers en worden gekenmerkt door enkele grote voordelen:

• Lage kostenratio's
• Hoge belastingefficiëntie van de meeste ETF's
• Eenvoudig te gebruiken om een gediversifieerde portefeuille mee samen te stellen

Deze beleggingsinstrumenten kunnen in feite de perfecte bouwstenen zijn voor de portefeuille van zowat elke individuele belegger.

Heb ik een financiële deskundige nodig om een ETF-portefeuille op te zetten en te beheren?

Het opzetten van een behoorlijke ETF-portefeuille is heel goed te doen. U kunt zo'n beleggingsportefeuille ook zeker en vast zelf monitoren.

Een professional heeft echter speciale hulpmiddelen, ervaring en objectiviteit om u te helpen het beleggingsrisico te begrijpen.

Een dergelijke expert kan interessant zijn om u te helpen met het samenstellen van een portefeuille die volledig bij u past.

Een financiële planner kan u ook helpen om uw pensioenbehoeften goed in te schatten en om uw spaargeld dienovereenkomstig te beleggen en investeren.

Wees u ervan bewust dat veel beleggingsadviseurs niets anders zijn dan verkapte verkopers.

Wees dus helemaal niet verbaasd als u er een paar tegen het lijf loopt die hun afkeer van ETF's uitspreken!

ETF's leveren namelijk niets op voor die verkopers!

Dergelijke verkopers verdienen hun brood met het verkopen van dure (vaak inferieure) beleggingsproducten zoals klassieke beleggingsfondsen.

Uw beste kans op goed beleggingsadvies is een financiële planner vinden die alleen vergoed wordt voor de dienstverlening (en geen commissies aanrekent).

Wat als u min of meer een doe-het-zelver bent en gewoon een beetje begeleiding wenst? Probeer dan een planner te vinden die op uurbasis met u wil werken.

Al die ETF's om uit te kiezen: Waar moet ik beginnen?

Welkte ETF moet ik kopen? is een van de veelgestelde vragen over ETF's door beginners.

Het antwoord hangt af van uw doelstelling!

Als u een bestaande portefeuille van aandelen of beleggingsfondsen wilt aanvullen, moet uw ETF daarop aansluiten.

Uw doel is altijd om een goed gediversifieerde verzameling beleggingen te hebben.

Als u een portefeuille begint op te bouwen, moet u er zeker van zijn dat u aandelen én obligaties in uw portefeuille opneemt en dat u diversifieert binnen die twee grote activaklassen.

Tips qua diversificatie van uw portefeuille

Er is niet veel in de wereld van aandelen, obligaties en grondstoffen dat niet met ETF's kan worden bevredigd.

Probeer zowel te beleggen in Amerikaanse en internationale aandelen-ETF's.

En probeer binnen de aandelenwereld diverse types aandelen-ETF's te kopen:

• Groeiaandelen van bedrijven met een hoge marktkapitalisatie
• Groeiaandelen van bedrijven met een lage marktkapitalisatie
• Waardeaandelen van ondernemingen met een hoge marktkapitalisatie
• Waardeaandelen van bedrijven met een lage marktkapitalisatie

U kunt uw aandelen-ETF's ook diversifiëren per industriesector: niet-duurzame consumptiegoederen, energie, financiële markten, grondstoffen, enzovoort.

Tracht in elk geval om een onhandelbaar aantal posities te vermijden. Te hevig diversifiëren maakt het moeilijk om vlot en eenvoudig te beheren.

Aan de obligatiekant van uw portefeuille wilt u zowel staatsobligaties als bedrijfsobligaties bezitten.

Voor meer conservatieve beleggingsportefeuilles waarin obligaties een grote rol spelen, kunnen buitenlandse obligaties extra diversificatie bieden.

Hoewel de meeste ETF's enigszins redelijk geprijsd zijn, zijn sommige toch duurder geprijsd dan andere.

Als u voor een bepaalde ETF 0,50 procent per jaar aan operationele kosten zou gaan betalen, moet u daar echt wel een goede reden voor hebben!

Veel ETF's zijn namelijk verkrijgbaar voor minder dan 0,20 procent operationele kosten per jaar! En sommige zelfs voor minder dan 0,10 procent op jaarbasis!

Waar kan ik het beste ETF's kopen? Veelgestelde vragen over ETF's

Open een rekening bij een online financiële supermarkt zoals eToro of Freedom24.

Handelen en investeren in ETF's is via deze twee platformen eenvoudig en betrouwbaar. Opgelet: Beleggen is komt met risico's en u kunt uw kapitaal (deels) verliezen.

Bij elk van deze kunt u ETF's samen met andere beleggingen zoals beleggingsfondsen of individuele aandelen en obligaties op één rekening aanhouden.

Verschillende financiële supermarkten bieden verschillende diensten aan en rekenen verschillende prijzen en tarieven aan.

De kosten zijn afhankelijk van hoeveel u te beleggen hebt, hoe vaak u handelt, en of u alles online of per telefoon doet.

U moet wat rondkijken om het beste online handelsplatform te vinden dat voor u het beste werkt.

Maakt het uit op welke beurs ETF's verhandeld worden?

Nee, het maakt niet uit. Veel ETF's worden bijvoorbeeld verhandeld op de NYSE Arca beurs of op de NASDAQ.

Het maakt voor u als individuele en particuliere belegger helemaal niets uit.

De kosten van uw handelstransacties worden bepaald door het online handelsplatform of het makelaarskantoor dat u gebruikt.

De spread (het verschil tussen de prijs die een koper betaalt en de prijs die de verkoper ontvangt) wordt voor een groot deel bepaald door het aandelenvolume van de ETF die verhandeld wordt.

Tot slot nog een tip: Indien het handelsvolume van een bepaalde ETF klein is, kunt u beter een limietorder plaatsen in plaats van een marktorder.

Een marktorder uitvoeren betekent dat u aandelen koopt aan de beurskoers die op dat moment geldt.

Maar het is voor een ETF met lagere handelsvolumes (lage vraag en laag aanbod) interessanter om te werken met een limietorder.

Dit is een order dat werkt zoals een marktorder maar dan wel met een vooraf ingestelde maximumprijs die u zelf bepaalt.

U zet dus zelf de limietprijs in (vandaar de term limietorder) tegen welke koers (prijs) u maximum wilt kopen.

Opgelet: Werken met een limietorder vergt geduld. Dit type order biedt namelijk geen enkele zekerheid op een snelle uitvoering.

U dient de prijs naar uw maximumprijs te laten komen (wat doorgaans wat tijd en geduld vergt).

Hebben ETF's nadelen? Laatste van de veelgestelde vragen over ETF's

Omdat de meeste ETF's een index volgen, zult u uw ETF hoogstwaarschijnlijk niet als nummer één zien eindigen op een lijst van best presterende fondsen van het jaar.

Maar u zult waarschijnlijk ook geen van uw ETF's onderaan zo'n lijst zien verschijnen!

Het grootste nadeel van ETF's, vergeleken met beleggingsfondsen, zijn de kosten om ze te verhandelen, hoewel die kosten minimaal zouden moeten zijn.

Zeker in vergelijking met klassieke beleggingsfondsen zijn ze een pak goedkoper.

Het opbouwen van een goed gespreide portefeuille van ETF's (aandelen, obligaties, grote en lage marktkapitalisatie, VS en internationaal georiënteerd) is de beste zet.

Opgelet: Het is net op dit gebied van diversificatie dat de meeste particuliere beleggers de mist ingaan!  Tip: Ontdek nog meer veelgemaakte fouten van ETF-beleggers om ze vervolgens zelf te vermijden!

Een dergelijke gespreide ETF-portefeuille kan ook het nadeel lijken te hebben dat sommige van uw ETF's het slecht doen in een bepaald jaar.

Bedenk wel dat die beleggingen, die er nu zo walgelijk saai (of slecht) uitzien, volgend jaar de beste prestaties van uw portefeuille kunnen opleveren.

Met andere woorden, benader beleggen in ETF’s als een belegging op de lange termijn.

Overige investeringsopties

ETF's zijn slechts één voorbeeld van beleggingsinstrument.

De kans bestaat dat u ook geïnteresseerd bent in andere manieren om uw geld te beleggen, zoals onderstaande investeringsopties in vastgoed: